Cum puteai face un castig curat de 10% – 20% in 2015?

Industria fondurilor mutuale de investitii este in continua crestere de la un an la altul, iar acum, la final de an 2015 putem spune ca nici anul acesta nu a facut exceptie. Numarul de investitori si valoarea activelor administrate a crescut, iar numarul de fonduri deasemeni s-a majorat.

In ceea ce priveste randamentele, cu putin curaj si cu un pic de inspiratie, s-ar fi putut castiga semnificativ mai mult decat la banca.

La final de an 2015 (pe baza cifrelor publicate de AAF pentru luna noiembrie) numarul de investitori existenti la nivel de industrie (insumand fondurile deschise de investiti – OPCVM si fondurile inchise – AOPC) era de 413 000; in crestere cu circa 3% fata de finele anului 2014, cand numarul de investitori activi era de doar putin peste 400 000.

Statisticile de final de an arata ca detinatorii de capitaluri au fost orientati mai degraba spre conservarea capitalului in detrimentul unor castiguri potentiale sensibil mai mari obtinute insa in conditii de risc ceva mai ridicat;

Prin urmare, anul 2015 poate fi considerat a fi inca un an dominat, pe plan intern, de temeri privind parcursul economic, si de mentinerea reticentei la risc.

Pe de alta parte insa, in ciuda acestei situatii, nu putine au fost fondurile de investitii care, potrivit datelor de la finele lunii noiembrie, au adus investitorilor lor castiguri semnificative pe ansamblul ultimelor 12 luni.

Astfel, in categoria fondurilor locale de obligatiuni, cel mai bun randament este cel inregistrat de BRD Euro Fond.

Fonduri locale de obligatiuni Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 BRD Euro Fond 11/30/2015 7.58 15.21
2 BRD Simfonia 1 11/30/2015 6.82 16.52
3 BRD Obligatiuni 11/30/2015 6.56 14.99
4 OTP Obligatiuni 11/30/2015 4.38 16.66
5 Stabilo 11/30/2015 3.97 15.52
6 ERSTE Bond Flexible RON 11/30/2015 3.97 19.25
7 OTP EURO Bond 11/30/2015 3.72 12.42
8 Carpatica Obligatiuni 11/30/2015 3.6 17.51
9 NN (L) International Romanian Bond 11/30/2015 3.25 21.37
10 OTP Dollar Bond 11/30/2015 2.71 0

Prin comparatie, cel mai bun randament adus de un fond de obligatiuni strain, este mai mult decat dublu:

Fonduri straine de obligatiuni Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 Pioneer Funds – US Dollar aggregate Bond 11/30/2015 17.51 0
2 Pioneer Funds – Emerging Markets Bond 11/30/2015 16.8 0
3 Pioneer Funds – Strategic Income 11/30/2015 15.49 0
4 Raiffeisen Global – Rent 11/30/2015 10.63 12.92
5 Espa Portfolio Bond Europe 11/30/2015 4.33 0
6 T 1851 11/30/2015 3.46 0
7 Pioneer Funds – Euro High Yield 11/30/2015 3.46 17.41
8 ESPA BOND EURO-RENT 11/30/2015 3.44 0
9 Pioneer Funds – Euro bond 11/30/2015 2.71 0
10 T 1852 11/30/2015 2.5 0

O diferenta chiar si mai mare, de circa 1 la 3, se vede in cazul fondurilor de actiuni, categorie in cadrul careia randamentele aduse de fondurile straine ajung sa fie de circa 3 ori mai mari decat cele aduse de fondurile locale:

Fond locale de actiuni Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 BT Maxim 11/30/2015 8.42 38.83
2 iFond Actiuni 11/30/2015 8.08 32.08
3 BT Index Austria ATX 11/30/2015 7.9 6.78
4 OTP Avantis 11/30/2015 7.41 31.19
5 ERSTE Equity Romania 11/30/2015 6.95 44.61
6 Raiffeisen Actiuni 11/30/2015 5.07 38.88
7 Certinvest XT Index 11/30/2015 3.39 40.98
8 ETF -BET Tradeville 11/30/2015 2.98 48.42
9 BRD Index Europa Regional 11/30/2015 1.83 21.13
10 BRD Actiuni 11/30/2015 1.75 19.4
Fonduri straine de actiuni Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 Pioneer Funds – European Potential 11/30/2015 28.1 80.53
2 ESPA STOCK JAPAN 11/30/2015 27.54 0
3 Pioneer Funds – US Fundamental Growth 11/30/2015 25.35 93.51
4 ESPA Stock Global 11/30/2015 19.87 0
5 NN (L) European Real Estate 11/30/2015 19.79 51.47
6 Pioneer Funds – Global Ecology 11/30/2015 17.22 54.73
7 Pioneer Funds – US Pioneer Fund 11/30/2015 17.2 77.09
8 Pioneer Funds – U.S. Research 11/30/2015 17.18 73.75
9 PBMP EQUITY RESEARCH 11/30/2015 16.43 0
10 Pioneer Funds – Global Multi-Asset Target Income 11/30/2015 16.14 0

In Top10 fonduri multi-active randamentele au mers de la 4,5 la 8,4 procente, in timp ce pentru fondurile multi-active (cu portofolii balansate intre diferite tipuri de instrumente financiare, fara ca pe vreunul dintre acestea sa fie facuta ponderea necesara pentru inscrierea intr-o categorie anume) si pentru restul fondurilor (fiind incluse aici atat fondurile cu randament absolut si/sau cele cu capital garantat, dar si alte tipuri de fonduri) Top 10 randamente au mers de la 3 pana la 8 procente.

Fonduri multi-active (toate sub-categoriile) Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 BT Maxim 11/30/2015 8.42 38.83
2 iFond Actiuni 11/30/2015 8.08 32.08
3 BT Index Austria ATX 11/30/2015 7.9 6.78
4 OTP Avantis 11/30/2015 7.41 31.19
5 ERSTE Equity Romania 11/30/2015 6.95 44.61
6 BT Index Romania ROTX 11/30/2015 6.67 42.71
7 STAR Next 11/30/2015 6.11 27.39
8 ERSTE Balanced RON 11/30/2015 5.61 36.96
9 Raiffeisen Actiuni 11/30/2015 5.07 38.88
10 Integro 11/30/2015 4.51 19.08

 

Fonduri capital garantat, randament absolut, alte fonduri Data Randament 12 luni % Randament 36 luni %
1 Audas Piscator 11/30/2015 51.13 108.59
2 Raiffeisen Ron Plus 11/30/2015 4.66 17.48
3 Monolith 11/30/2015 4.2 -100
4 Raiffeisen Confort 11/30/2015 4.09 17.92
5 Certinvest Obligatiuni 11/30/2015 3.64 15
6 Raiffeisen EURO 11/30/2015 3.51 11.94
7 BT Obligatiuni 11/30/2015 3.21 13.92
8 Raiffeisen Ron Flexi 11/30/2015 3.15 13.44
9 Raiffeisen Dolar Plus (USD) 11/30/2015 3.04 10.45
10 Piscator Equity Plus 11/30/2015 2.98 16.81

 

Advertisements

Leave a Reply

Fill in your details below or click an icon to log in:

WordPress.com Logo

You are commenting using your WordPress.com account. Log Out / Change )

Twitter picture

You are commenting using your Twitter account. Log Out / Change )

Facebook photo

You are commenting using your Facebook account. Log Out / Change )

Google+ photo

You are commenting using your Google+ account. Log Out / Change )

Connecting to %s